Stock Options Llc

Como as opções de estoque funcionam Os anúncios de emprego nos classificados mencionam opções de ações cada vez mais freqüentemente. As empresas estão oferecendo esse benefício não apenas para executivos com altos níveis de remuneração, mas também para funcionários de rank-and-files. O que são opções de ações Por que as empresas que os oferecem Os empregados garantem um lucro apenas porque têm opções de estoque As respostas a essas perguntas lhe darão uma idéia muito melhor sobre esse movimento cada vez mais popular. Comece com uma simples definição de opções de compra de ações: as opções de ações de seu empregador dão-lhe o direito de comprar um número específico de ações do estoque da sua empresa durante um horário e preço que seu empregador especifica. As empresas privadas e publicitárias oferecem opções disponíveis por várias razões: querem atrair e manter bons trabalhadores. Eles querem que seus funcionários se sintam como proprietários ou parceiros no negócio. Eles querem contratar trabalhadores qualificados, oferecendo uma compensação que vai além de um salário. Isto é especialmente verdadeiro nas empresas em fase de arranque que querem manter o máximo de dinheiro possível. Vá para a próxima página para saber por que as opções de ações são benéficas e como elas são oferecidas aos funcionários. Imprimir x09x20quotHowx20dox20stockx20optionsx20workx3Fquotx2014x20Aprilx202008.ltbrx20x2FgtHowStuffWorks. x20ampltx3Bhttpx3Ax2Fx2Fmoney. howstuffworksx2Fpersonal-financex2Ffinancial-planningx2Fstock-options. htmampgtx3Bx202x20Januaryx202017 hrefCitation amp DateHome 187 artigos 187 incentivos capital em sociedades de responsabilidade limitada (LLCs) sociedades de responsabilidade limitada (LLCs) são uma forma relativamente recente de organização empresarial, mas que tem Tornar-se cada vez mais popular. LLCs são semelhantes em muitas maneiras às corporações S, mas a propriedade é evidenciada por interesses de membros em vez de estoque. Como resultado, as LLCs não podem ter planos de participação em ações dos empregados (ESOPs), distribuir opções de ações ou fornecer ações restritas, ou de outra forma dar a ações reais dos funcionários ou direitos sobre ações. Mas muitos LLCs querem recompensar funcionários com participação acionária na empresa. Este artigo explora como isso pode ser alcançado. Interesses de lucros A abordagem mais comumente recomendada para compartilhar equidade em uma LLC é compartilhar interesses de lucros. Um interesse em lucros é análogo ao direito à apreciação das ações. Não é literalmente uma participação nos lucros, mas sim uma parte do aumento do valor da LLC durante um período de tempo determinado. Os requisitos de aquisição podem ser anexados a este interesse. No arranjo típico, um empregado receberia um prêmio e seria tratado como se uma 83 (b) eleição tivesse sido feita, pagando certas regras básicas de porto seguro (o funcionário também pode fazer afirmativamente a eleição). Isso corrige a obrigação de imposto de renda ordinário no momento da concessão. O empregado pagaria impostos sobre o valor de qualquer diferença entre o preço da subvenção e qualquer contraprestação paga às taxas de imposto de renda ordinárias, então não pague mais impostos até pagar o imposto sobre ganhos de capital sobre a posterior apreciação na venda. Se não houver valor na concessão, então, o imposto é zero e os impostos só serão pagos quando os juros forem vendidos, momento em que as taxas de imposto sobre ganhos de capital seriam aplicáveis. A decisão de receita proposta (mas nunca finalizada) 2005-43 declarou que os lucros de lucros não seriam tributados na concessão se eles não tivessem valor se a empresa fosse liquidada ao mesmo tempo e as regras básicas de porto seguro fossem atendidas. Em outras palavras, os interesses de lucros só devem se aplicar ao crescimento do valor da empresa. As regras exigem que os funcionários também devem manter os interesses durante pelo menos dois anos após a concessão. Eles também não podem ser vinculados a um determinado fluxo de renda, como seria o caso de um plano de participação nos lucros mais convencional. Os LLCs devem entrar em acordos vinculativos para cumprir esses requisitos. Os acordos de subvenção também devem especificar termos para a transferibilidade dos interesses, se houver (geralmente, eles não seriam transferíveis). Os interesses de lucro podem ser isentos de impostos somente quando fornecidos aos funcionários ou a outros prestadores de serviços. Se os interesses de lucro forem mantidos durante pelo menos um ano após a negociação dos juros, o valor recebido no resgate do prêmio é tratado como um ganho de capital de longo prazo de outra forma, é um ganho de curto prazo. Além disso, se os detentores de juros dos lucros fizerem uma eleição 83 (b), eles devem ser tratados como se tivessem uma participação real na empresa. Isso significa que eles receberiam uma declaração K-1 atribuindo sua respectiva participação de propriedade e teria que pagar impostos sobre isso. As distribuições podem ser feitas pela LLC para este propósito. Os rendimentos atribuídos ao estatuto de sócio limitado não estão sujeitos a impostos sobre o emprego. Se o empregado perder os juros dos lucros (porque eles nunca se tornam investidos, por exemplo), uma alocação especial deve ser feita para reverter os efeitos de quaisquer ganhos ou perdas atribuíveis ao empregado. Os empregados também estarão sujeitos a impostos de auto-emprego (FICA e FUTA) em seus salários, não seriam elegíveis para o seguro de desemprego e não poderiam receber benefícios de aposentadoria e benefícios de saúde dedutíveis. Algumas empresas aumentam o salário dos funcionários para cobrir essa carga tributária adicional. Não está claro se um detentor de lucros e juros seria tratado como um empregado se não houver interesses adquiridos, mas os regulamentos do IRS se referem apenas à concessão do interesse, então a resposta é presumivelmente não. As empresas também tentaram vários work-arounds, como as entidades em camadas para esse LLC LLC detém o interesse da associação e outra é o empregador. O IRS decidiu contra pelo menos uma dessas abordagens, então os leitores devem consultar um advogado nesta questão. Se uma eleição de 83 (b) não for feita, ou considerada como tendo sido feita, o empregado provavelmente não estará sujeito a tratamento tributário de parceria, mas o empregado teria que pagar impostos sobre ganhos na aquisição como renda ordinária, em vez de apenas capital Ganha imposto e só está à venda. Por isso, quase todos os que recebem esses interesses escolhem 83 (b) tratamento. (Há alguma disputa sobre se uma eleição 83 (b) é realmente necessária de acordo com as regras, mas isso está além deste artigo). Embora não exista um requisito estatutário de fazê-lo, é aconselhável ter uma avaliação profissional externa do interesse de lucros no momento da concessão. Isso estabelece um valor defensável no qual basear os benefícios futuros sujeitos à tributação. Conceder os interesses a um valor inferior ao justo valor de mercado também poderia dar origem a tributação sobre o elemento de pechincha na concessão. As regras de compensação diferida da Seção 409A exigem que, pelo menos, a empresa encontre uma maneira de estimar o valor de mercado justo atual de acordo com as normas, os regulamentos estabelecidos. Ter o quadro simplesmente escolher um número com base em alguma fórmula ou o cálculo do back-of-envelope não atenderá a esses requisitos. As distribuições de ganhos podem ser feitas para os detentores dos lucros, mas não precisam ser proporcionais à participação acionária. Por exemplo, se os parceiros tenham contribuído com todas as capitalizações, eles podem não permitir qualquer alocação de distribuições até que um retorno alvo tenha sido atingido. Não há regras estatutárias sobre a forma como os interesses dos lucros devem ser estruturados. As distribuições de ganhos normalmente normalmente seriam baseadas em unidades adquiridas, mas poderiam ser baseadas em unidades alocadas. Todas as regras de aquisição que a empresa escolhe podem ser usadas, embora a aquisição de desempenho exigisse uma contabilidade variável (ajustando a cobrança aos ganhos a cada ano com base nas mudanças de valor e nos valores adquiridos). Caso contrário, a cobrança deve ser tomada na concessão com base em uma fórmula (como Black-Scholes) que calcula o valor presente do prêmio. Interesses de capital Os interesses de capital são o equivalente LLC de bolsas de ações restritas em corporações S ou C. Em vez de dar ao empregado o direito ao aumento do valor dos interesses de membros, o empregado recebe o valor total. Regras para aquisição e se o empregado é considerado um parceiro ou um empregado seria semelhante a uma concessão de juros de lucros. O empregado pode fazer uma eleição de 83 (b) na concessão e pagamento de imposto sobre qualquer valor divulgado naquele momento como renda ordinária (isto pode ser nominal em uma start-up). Quando os interesses são vendidos, o empregado pagaria impostos sobre ganhos de capital. Caso contrário, o empregado não pagaria nenhum imposto na concessão, mas o imposto de renda ordinário sobre a aquisição, mesmo que os interesses não possam ser vendidos nesse ponto. Qualquer ganho subsequente seria tributado nas taxas de ganhos de capital na venda. Como o tratamento tributário dos lucros é geralmente mais favorável (a eleição 83 (b) desencadeia nenhum imposto atual), eles são muito mais comuns do que os subsídios de juros de capital, mas os subsídios de capital podem ter sentido em empresas LLC maduras que desejam recompensar funcionários por Valor existente, não apenas crescimento. Planos de unidades Uma abordagem mais simples que muitos LLCs acham atraente é emitir o equivalente a ações fantasmas ou direitos de valorização de ações. Não existe uma definição legal acordada para o que estes seriam chamados em uma LLC, mas nos referimos a eles como planos de direitos unitários ou planos de direitos de apreciação de unidades. Em um plano de direitos de unidades, o empregado recebe um número hipotético de interesses de membros da LLC que estão sujeitos à aquisição no prazo. Normalmente, quando eles se entregam, o valor dos prêmios é pago em dinheiro. Em um plano de direitos de apreciação de unidades, ocorrem as mesmas coisas, mas apenas o aumento de valor é pago. Em ambos os casos, o empregado está sujeito ao imposto de renda ordinário no momento do pagamento e ao valor do pagamento. O pagamento é tratado da mesma maneira que um bônus seria. O empregado é considerado um empregado da empresa, não um membro. Para as empresas em que os benefícios fiscais para os empregados dos lucros, os interesses não são críticos, os planos das unidades são mais simples e proporcionam aos funcionários os benefícios, muitas vezes substanciais, de serem realmente tributados como empregado. Os funcionários também não precisam apresentar declarações de imposto de renda estimadas ou lidar com declarações de K-1. Esses benefícios podem tornar essas abordagens atraentes em planos de base ampla. Problemas de ERISA O tipo de compensação diferida que paga benefícios de maneiras semelhantes aos planos de aposentadoria pode estar sujeito às regras da Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria (ERISA), as mesmas regras que regem a pensão e outros planos de aposentadoria. Isso pode criar múltiplos problemas para as empresas, com requisitos de conformidade complexos e sem benefícios de compensação de realmente ter o plano qualificado para benefícios fiscais. Não há regulamentos claros sobre isso, apenas um punhado de processos judiciais relevantes quase sempre iniciados por um empregado. Se os planos são top-hat (apenas disponíveis para funcionários-chave, geralmente definidos como 15 ou menos), os planos não estarão sujeitos a ERISA. Se os planos pagam periodicamente, como por exemplo, de três em cinco anos após a aquisição de prêmios, eles também não estarão sujeitos à ERISA. Se os planos não pagam até o término do emprego, provavelmente serão. Menos seguro é se você pode condicionar a aquisição de uma mudança de controle ou outro evento de liquidez. Provavelmente, se tais eventos forem antecipados no termo razoavelmente próximo, o plano não deve ser visto como um plano de aposentadoria, mas alguns advogados são mais cautelosos. Mantenha-se informado